VWAP — 거래량 가중 평균 가격

소개

VWAP는 세션이 시작된 뒤의 평균 가격이에요. 거래가 많은 봉이 더 크게 반영돼요.

KAGAMI에서는 지표(Indicators) 목록에 브이왑 (VWAP)이라는 이름으로 있어요.

차트 위쪽의 지표를 클릭하세요.
브이왑 (VWAP)을 입력하세요.
클릭하세요. 차트에 선이 나타나요.

모든 계정에서 무료로 쓸 수 있어요.

차트에서 보이는 것

가격 봉 위에 파란 선 하나가 그려져요. 봉은 캔들이라고도 해요. 봉 하나는 시간 한 칸이에요.
선은 세션이 시작될 때마다 새로 시작해요. 세션은 거래일 하루예요.
그래서 하루가 시작될 때마다 선이 뛸 수 있어요.
하루의 초반에는 선이 많이 움직여요. 뒤로 갈수록 덜 움직여요.
이름인 VWAP가 차트 왼쪽 위에 보여요.

VWAP에는 거래량이 필요해요. 거래량은 봉마다 얼마나 거래되었는지예요.

링크로 KAGAMI를 열었는데 내가 추가하지 않은 선이 보이나요? KAGAMI 자체 버전일 수 있어요. KAGAMI 자체 버전을 보세요.

트레이더가 흔히 읽는 방법

많은 트레이더는 VWAP를 그날의 평균 가격으로 읽어요. 얼마나 거래되었는지로 비중을 둔 평균이에요.
어떤 트레이더는 가격이 선 위에 있으면 그날은 사는 쪽이 더 강하다고 읽어요. 선 아래에 있으면 파는 쪽이 더 강하다고 읽어요.
어떤 트레이더는 자기가 산 가격이나 판 가격을 VWAP와 비교해요.
어떤 트레이더는 가격이 선으로 돌아왔을 때 어떻게 움직이는지 봐요.

AAPL 15분봉, 세션 두 개, VWAP. 1 — 초반에 떨어진 뒤 가격이 선으로 돌아와 선 위로 올라가요. 2 — 09:30에 새 세션이 시작돼요. 선이 첫 봉부터 새로 시작해서 뛰어요. 3 — 이 세션에서는 가격이 선 아래에 머물러요.

지표는 지난 가격을 설명할 뿐이에요. 미래를 알려 줄 수는 없어요.

설정

설정을 열려면 차트 왼쪽 위의 VWAP에 마우스를 올리세요. 톱니바퀴 모양의 설정(Settings) 버튼을 클릭하세요.

인풋(Inputs) 탭에는 이런 항목이 있어요.

소스(Source) — 각 봉의 어떤 가격을 쓰는지예요. 처음 값은 hlc3예요. 고가, 저가, 종가를 더해서 3으로 나눈 값이에요.
앵커 피어리어드(Anchor Period) — 선이 언제 새로 시작하는지예요. 처음 값은 세션(Session)이에요. 거래일 하루예요. 대신 주(Week)나 달(Month)처럼 더 긴 시간을 고를 수 있어요.

스타일(Style) 탭에서는 선의 색과 두께를 바꿔요.

잘못 읽기 쉬운 경우

세션 초반. 봉이 몇 개뿐이라서 봉 하나가 선을 크게 움직일 수 있어요.
세션 후반. 선에 하루 전체가 담겨 있어요. 가격이 크게 움직여도 선은 거의 움직이지 않아요.
거래량이 없을 때. 거래량이 없으면 선도 없어요. 거래량이 없는 봉은 선을 움직이지 않아요.
데이터가 다를 때. 미국 주식에서는 데이터 요금제에 따라 시장 전체 거래 가운데 일부만 셀 때가 있어요. 그러면 거래량과 VWAP가 다른 사이트와 다를 수 있어요.
마지막 캔들. 가장 새로운 캔들은 아직 만들어지는 중이에요. 캔들이 마감할 때까지 값이 계속 움직여요.
날마다 새로 시작해요. 세션으로 두면 어제의 거래는 오늘의 선에 들어가지 않아요.

차트는 배움을 위한 것이에요. 조언이 아니에요. 위험 고지를 읽어 주세요.

예시

NASDAQ:AAPL을 15분 차트로 여세요. 봉 하나가 15분이에요. 브이왑 (VWAP)을 추가하세요.

이해를 돕기 위해 지어낸 숫자예요.

그날 첫 봉의 평균 가격은 100이에요. 이 봉에서 1,000주가 거래돼요.
VWAP는 100이에요.
두 번째 봉의 평균 가격은 110이에요. 이 봉에서 3,000주가 거래돼요.
이제 VWAP는 107.5예요. (100 × 1,000 + 110 × 3,000)을 4,000으로 나눈 값이에요.

예시를 그림으로 그렸어요. 회색 점은 봉 1과 봉 2의 평균 가격이에요. 그 아래 막대는 거래된 주식 수예요. 파란 선은 VWAP예요. 봉 1 다음에는 100, 봉 2 다음에는 107.5예요. 봉 2에서 더 많은 주식이 거래되었기 때문에 110에 더 가까워져요.

거래가 많은 두 번째 봉이 선을 자기 가격 쪽으로 더 끌어당겨요.

기술적인 내용

이 부분은 정확한 규칙을 알고 싶은 분을 위한 거예요. 먼저 차트의 내장 버전을 설명하고, 그다음 KAGAMI 자체 버전을 설명해요.

계산 방법

차트의 내장 버전은 내 브라우저에서 계산해요. 차트가 불러온 봉으로 계산해요.

각 봉의 소스 가격을 가져와요(처음에는 hlc3 = (high + low + close) ÷ 3).
앵커 기간의 첫 봉에서 두 누적 합계가 모두 0부터 다시 시작해요.
봉마다: 첫 번째 합계에 price × volume을 더하고, 두 번째 합계에 volume을 더해요.
VWAP = (sum of price × volume) ÷ (sum of volume). 기간의 시작부터 이 봉까지로 계산해요.

기간이 새로 시작하는 때:

세션: 거래 세션마다 첫 봉에서요. 시장 자체의 시간대를 기준으로 해요. 미국 주식의 세션은 뉴욕 시간으로 09:30부터 16:00까지예요. 외환과 금속은 뉴욕 시간으로 17:00부터 다음 날 17:00까지예요. 암호화폐는 하루 종일 거래돼요. 그래서 세션은 UTC 기준 달력의 하루이고, 00:00 UTC에 시작해요.
주, 달, 분기(Quarter), 해(Year), 열해(Decade), 백해(Century): 새 기간마다 첫 봉에서요.

인풋

인풋	기본값	범위 / 옵션	하는 일
소스	hlc3	open, high, low, close, hl2, hlc3, ohlc4	각 봉에 쓰는 가격이에요.
앵커 피어리어드	세션	세션, 주, 달, 분기, 해, 열해, 백해	누적 합계가 언제 다시 시작하는지예요.

소스의 짧은 이름은 이런 뜻이에요: hl2 = (high + low) ÷ 2, hlc3 = (high + low + close) ÷ 3, ohlc4 = (open + high + low + close) ÷ 4.

색

VWAP(선): 파란색 #2196F3, 굵기 1픽셀, 실선.

이것은 차트 자체의 기본값이에요. KAGAMI는 이 값을 바꾸지 않아요. 스타일 탭에서 바꿀 수 있어요.

KAGAMI 자체 버전

KAGAMI 서버에도 자체 VWAP가 있어요. 지표 목록에는 없어요. 이 VWAP를 이미 요청하는 링크로 차트를 열었을 때만 보여요. 내 브라우저는 이것을 계산하지 않아요. 서버가 보낸 값을 그리기만 해요.

설정: 없어요. 링크로 바꿀 수 있는 것은 없어요.
가격: 언제나 (high + low + close) ÷ 3이에요.
계산: VWAP = (sum of price × volume) ÷ (sum of volume). UTC 기준 하루의 첫 봉부터 이 봉까지로 계산해요.
새로 시작하는 때: 봉의 UTC 기준 날짜가 바뀔 때, 곧 00:00 UTC예요. 모든 시장이 같아요.
아직 거래량이 없을 때: 그날의 거래량이 아직 0이면 값도 점도 없어요.
반올림: 값은 소수점 아래 6자리로 반올림해요.
색: 하늘색이에요. 다크 테마에서 #38BDF8, 라이트 테마에서 #0284C7이에요. 선 굵기는 2픽셀이에요.

내장 버전과 다른 점:

쓰는 하루가 달라요. 암호화폐는 둘 다 00:00 UTC에 새로 시작해요. 외환과 금속은 내장 버전이 뉴욕 시간 17:00에 시작해요. 미국 주식은 내장 버전이 뉴욕 시간 09:30 개장에 시작해요. KAGAMI 버전은 00:00 UTC에 시작해요. 뉴욕에서는 전날 저녁이에요. 그래서 데이터에 09:30 개장 전의 봉이 있으면, 그 봉도 KAGAMI 버전에 들어가요.
소스와 앵커 피어리어드가 없어요. 언제나 UTC 기준 하루마다 새로 시작해요.
색이 하늘색이고 선이 더 굵어요.
값이 내 브라우저가 아니라 KAGAMI 서버에서 와요.

값이 바뀌는 때

내장 버전은 차트가 새 가격을 받을 때마다 다시 계산돼요. 대부분의 차트에서 약 15초마다예요.
가장 새로운 캔들은 아직 만들어지는 중이에요. 그 캔들의 가격과 거래량이 바뀌어서 값이 움직여요. 캔들이 마감하면 값이 그대로 남아요.
쓰는 봉이 그대로라면 지난 값은 바뀌지 않아요.
KAGAMI 자체 버전은 차트에 따라 5초에서 60초마다 서버에 새 값을 요청해요. 가장 새로운 값도 캔들이 마감할 때까지 움직여요.
추가한 지표는 저장되지 않아요. 페이지를 새로고침하면 사라져요.

시간대

VWAP는 주로 봉 하나가 하루보다 짧은 차트에서 써요. 시간대는 봉 하나가 나타내는 시간이에요.
일봉이나 그보다 긴 차트에서는 주나 달처럼 더 긴 앵커 피어리어드가 여러 봉에 걸친 평균을 내요.
KAGAMI 자체 버전은 UTC 기준 하루마다 새로 시작해요. 일봉이나 그보다 긴 차트에서는 봉 하나하나가 각자의 하루예요. 그래서 선은 각 봉의 (high + low + close) ÷ 3에 놓여요.
암호화폐 차트에는 1초, 5초, 10초, 15초, 30초 시간대도 있어요. 주식과 외환은 1분부터 시작해요.

특별한 경우

기간의 첫 봉: VWAP는 그 봉의 가격과 같아요(거래량이 있다면요).
기간이 시작된 뒤 거래량이 계속 0일 때: 값이 없어서 선도 없어요.
나중에 거래량이 0인 봉이 나올 때: VWAP를 바꾸지 않아요.
가격이 그대로일 때: 선도 그 가격에서 평평해요.
개장 때의 갭: 새 기간은 첫 봉이 어디에서 시작하든 그 가격에서 시작해요.